[Hot-Line] "하나금융지주, 기준금리 인하에 마친 하락"…목표가↓

우리투자증권은 27일 하나금융지주에 대해 일회성 충당금 영향으로 3분기 순이익이 다소 부진한데다 기준금리 인하에 따른 마진을 반영해 내년 이익추정치를 하향 조정했다며 목표주가를 기존 4만8000원에서 4만6000원으로 내려잡았다. 투자의견은 매수를 유지했다.
3분기 그룹 지배주주순이익은 2944억원으로 시장 예상치인 2915억원에 부합했다. 비화폐성환산차손은 565억원으로 예상보다 크지 않았지만 일회성 충당금 852억원의 영향으로 다소 부진했다.
최진석 우리투자증권 연구원은 "그룹 연체율이 상승하고 있지만 상매각전 고정이하 및 요주의이하여신비율은 전분기 대비 하락해 자선건전성에 대한 우려는 적다"고 설명했다.
이어 "올해 두 차례 기준금리 인하에 따른 마진 영향을 반영해 내년 이익추정치를 내렸다"면서 "조기통합 지연에 따라 통합 시너지에 대한 기대감이 약화됐고 비화폐성환차손 및 일회성 충당금 전입에 따른 3분기 실적 경계감 등으로 주가가 과도하게 하락해 과매도 국면으로 판단된다"고 덧붙였다.
[매경닷컴 배윤경 기자]