[Hot-Line] "CJ헬로비전, 펀더멘털에 대한 우려 지나치다"

대신증권은 5일 CJ헬로비전에 대해 우량한 가입자와 좋은 네트워크를 보유하고 있다고 평가하면서 목표주가 1만4000원과 투자의견 ‘매수’를 유지했다.
김회재 연구원은 “약 1년간의 영업 공백에 따른 실적 부진과 SK텔레콤의 인수합병(M&A) 무산 후폭풍으로 인해 주가가 약세를 보였지만 펀더멘털에 대한 우려가 지나치다고 판단한다”고 강조했다.
그는 이어 “매출 비중이 35%로 가장 큰 TV 가입자는 7분기 만에 상승 전환했다”면서 “2017년 통신사와의 동등결합이 시행되면 가입자 모집에 더욱 탄력을 받을 전망”이라고 말했다.
또 “매출 비중이 22%인 MVNO(알뜰폰) 역시 가입자당 평균매출(ARPU)이 높은 LTE 가입자가 지속적으로 증가하고 있어 전반적인 상승 추세는 지속될 것으로 예상한다”고 덧붙였다.
[디지털뉴스국 박진형 기자]